佳士科技估值分析

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300193.XSHE,佳士科技,机械设备I,通用机械II

基本信息

2011年3月22日上市
当前市值 34.45亿，股价6.98，总股本 4.94亿。

分红融资

近5年现利比1.04，优秀
派现融资比0.88，不合格
累计分红12.96亿，近3年分红6.26亿。
20年后分红率 147%，118%，26%，93%。

主营

营收

逆变电焊机与配件 占比 97.87%，营收 11.22亿 ，毛利 29.29%。

财务

营收

21年到顶后缓慢下降
23年11.46亿，同比下降 6.97%
24年一季度2.67亿，同比增长 14.36%

净利

缓慢增长，19年达到2.07亿顶峰
23年2.03亿，同比增长15.38%
24年0.49亿，同比增长84%。

负面

股东较缺钱

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司法冻结：

2024年3月19日，佳士科技发布公告称，持股5%以上的股东部分股份被司法冻结及轮候冻结。
限制性股票作废：

2023年7月29日，佳士科技发布公告称，作废部分已授予尚未归属的限制性股票。
股东减持：

2020年12月28日，佳士科技的部分董事、监事和高级管理人员完成了股份减持计划，其中罗卫红先生、罗怀花女士和李锐先生股份减持计划已实施完毕，张志英先生提前终止其减持计划。
股东股份司法冻结：

2019年12月19日，佳士科技持股5%以上股东深圳市千鑫恒投资发展有限公司所持有的公司股份被司法冻结。
股东股份轮候冻结：

2021年5月12日，佳士科技持股5%以上股东深圳市千鑫恒投资发展有限公司所持有的公司股份被轮候冻结。

估值

2024-08-26

  1. 近几年分红太高，后续分红成疑
  2. 业绩发展可能存疑
  3. 股东缺钱
  4. 历史累计分红融资比0.88，赚钱不行。

当前市值 34.45亿，股价6.98，总股本 4.94亿。

按2.03亿计算，分红79%，加权净利润为1.71亿，对应市值为 17.1亿到34.2亿。

不入选。